Sẽ có một cổ phiếu Việt bị quỹ ngoại cỡ 370 triệu USD loại khỏi danh mục trong kỳ cơ cấu tới
Khác với những dự báo mà các công ty chứng khoán đưa ra trước đó, SSI Research cho rằng sẽ có một cổ phiếu bị quỹ ngoại quy mô 370 triệu USD loại khỏi danh mục trong kỳ cơ cấu sắp tới.
Các quỹ ETF ngoại sẽ thực hiện tái cơ cấu danh mục kỳ quý 1/2022 theo lịch dưới đây. Hai nhóm chỉ số của FTSE và MVIS sẽ cần hoàn thành cơ cấu danh mục vào ngày 18/03, trong khi các chỉ số của MSCI có lịch cơ cấu sớm hơn, vào ngày 28/02.
MSCI đã công bố kết quả danh mục quý 1/2022 không có thay đổi gì đối với các cổ phiếu Việt Nam trong danh mục các chỉ số thuộc nhóm Frontier Markets. Các quỹ ETF liên quan sẽ thực hiện tái cơ cấu danh mục vào ngày 28/02 và danh mục mới sẽ có hiệu lực từ ngày 01/03.
Đối với MVIS Vietnam Index, theo dự báo của SSI Research, dựa trên số liệu cập nhật ngày 25/02, thì CEO, PVD, VIX có thể được thêm vào chỉ số do đã đạt đủ các yêu cầu của chỉ số. Đồng thời sẽ không có cổ phiếu bị loại.
Giả định với 3 cổ phiếu thêm mới như trên, danh mục chỉ số MVIS Vietnam Index sẽ có 53 cổ phiếu, trong đó có 39 cổ phiếu niêm yết tại Việt Nam và 14 cổ phiếu nước ngoài có liên quan. Tổng giá trị tài sản của quỹ VanEck Vectors Vietnam ETF tại ngày 25/02 đạt 544 triệu USD.
SSI Research ước tính, CEO sẽ được mua 1,8 triệu cổ phiếu nâng tỷ lệ sở hữu trong danh mục lên đến 0,96%. Tương tự, PVD sẽ được mua 2,58 triệuc ổ phiếu nâng tỷ trọng lên 0,71%; còn VIX được mua 3,76 triệu cổ phiếu nâng tỷ trọng lên 0,71%. Ngoài ra, một số mã khác cũng sẽ được mua thêm trong kỳ cơ cấu tới đây gồm VIC với 2,5 triệu cổ phiếu, VNM với 880 nghìn cổ phiếu, HPG 485 nghìn cổ phiếu, NVL với 275 nghìn cổ phiếu.
Ngược lại, MSN sẽ bị bán ra nhiều nhất với 2,7 triệu cổ phiếu, KDC chịu áp lực bán thứ hai với 1 triệu cổ phiếu và SBT nhiều khả năng cũng sẽ bị bán ra 663 nghìn cổ phiếu. Hàng loạt các mã khác cũng bị bán ra giảm tỷ trọng như APH, KDH, BVH, KBC, VRE, VHM.
Với FTSE Vietnam Index, dựa trên số liệu chốt ngày 25/02, SSI Research dự báo, VND, NLG có thể được thêm vào chỉ số do đã đạt đủ các yêu cầu của chỉ số.
Đáng lưu ý, trước đó BSC và BVSC đồng loạt cho rằng sẽ không có bất kỳ một cổ phiếu Việt Nam nào bị loại ra khỏi danh mục của FTSE. Tuy nhiên, theo dự báo của SSI Research, APH sẽ là cổ phiếu bị quỹ này loại ra khỏi danh mục trong kỳ cơ cấu tới đây
Giả định với các thay đổi như trên, danh mục chỉ số sẽ bao gồm 27 cổ phiếu. Tổng tài sản quỹ FTSE Vietnam Swap UCITS ETF tại ngày 25/02 đạt 370 triệu USD. Ước tính FTSE Vietnam Index sẽ mua vào 3,2 triệu cổ phiếu VND nâng tỷ trọng lên 2,97%; NLG được mua 1,8 triệu cổ phiếu nâng tỷ trọng lên 1,2%. Ngoài ra, hàng loạt các mã khác cũng được mua thêm như MSN, NVL, KBC, HSG.
Ở chiều ngược lại, APH sẽ bị bán ra toàn bộ 1,7 triệu cổ phiếu giảm tỷ trọng từ 0,5% xuống còn 0%. Số lượng mã bị bán ra giảm tỷ trọng áp đảo số mã được mua vào nâng tỷ trọng trong danh mục. Các mã bị bán mạnh này gồm: HPG với 1,18 triệu cổ phiếu, VNM với 721 nghìn cổ phiếu, VIC với 995 nghìn cổ phiếu, VRE với 599 nghìn cổ phiếu, PDR với 651 nghìn cổ phiếu....
